Финансирование международной торговли требуется особенно для получения средств для осуществления международных торговых операций. В зависимости от типов и атрибутов финансирования в международной торговле существует пять основных методов совершения сделок. В этой главе мы обсудим методы транзакций и финансирования, обычно используемые в международной торговле и инвестиционных операциях.
Способы оплаты международной торговли
Пять основных процессов трансакции в международной торговле следующие:
Предварительная оплата
Предоплата происходит, когда оплата долга или рассрочка производится до наступления срока оплаты. Предоплата может включать весь остаток или любую предстоящую часть всего платежа, оплаченного досрочно. При предоплате заемщик обязан по договору оплатить причитающуюся сумму. Примеры предоплаты включают арендную плату или погашение кредита.
Аккредитив
Аккредитив — это письмо от банка, которое гарантирует, что платеж, причитающийся покупателем продавцу, будет произведен своевременно и на заданную сумму. В случае, если покупатель не может произвести платеж, банк покрывает всю или оставшуюся часть платежа.
Черновики
Обзорный проект — это своего рода вексель, когда экспортер владеет правом на перевозимые товары, пока импортер не признает и не оплатит их. Смотровые чертежи обычно обнаруживаются в случае авиаперевозок и морских перевозок для финансирования операций с товарами в случае международной торговли.
Time Draft — это тип иностранного чека, гарантируемый банком. Тем не менее, он не подлежит оплате в полном объеме до тех пор, пока он не будет получен и принят. Фактически, временные векселя являются средством краткосрочного кредитования, используемым для финансирования операций с товарами в международной торговле.
Партия
Это договоренность о передаче товара во владение другой стороне для продажи. Как правило, сторона, которая продает, получает хороший процент от продажи. Консигнации используются для продажи различных товаров, включая произведения искусства, одежду, книги и т. Д. В последнее время дилеры консигнации стали довольно модными, например, те, которые предлагают специальные предметы, детскую одежду и роскошные предметы моды.
Открыть учетную запись
Открытый счет — это способ оплаты различных торговых транзакций. При такой договоренности поставщик отгружает товар покупателю. После получения и проверки соответствующих товаросопроводительных документов покупатель зачисляет сумму счета на счет поставщика в своих собственных книгах.
Счет обычно рассчитывается периодически; скажем, ежемесячно, отправляя банковские чеки покупателем или организуя банковские переводы и воздушные письма в пользу экспортера.
Методы торгового финансирования
Наиболее популярные методы финансирования торговли:
Финансирование дебиторской задолженности
Это особый тип механизма финансирования активов. В таком соглашении компания использует дебиторскую задолженность — деньги, причитающиеся с клиентов — в качестве обеспечения при получении финансирования.
При таком типе финансирования компания получает сумму, которая представляет собой уменьшенную стоимость общей дебиторской задолженности клиентов. Временные рамки дебиторской задолженности оказывают большое влияние на объем финансирования. Для более старой дебиторской задолженности компания получит меньше финансирования. Это также иногда называют «факторинг» .
Аккредитивы
Как упоминалось ранее, аккредитивы являются одним из старейших методов финансирования торговли.
Принятие банкира
Банковский акцепт (БА) — это краткосрочный долговый инструмент, выпущенный фирмой, которая гарантирует платеж коммерческим банком. BA используются фирмами как часть коммерческой сделки. Эти инструменты похожи на ГКО и часто используются в случае фондов денежного рынка.
БА также торгуются с дисконтом от фактической номинальной стоимости на вторичном рынке. Это является преимуществом, потому что БА не требуется держать до погашения. BA являются обычными инструментами, которые используются в международной торговле.
Оборотный капитал Финансы
Финансирование оборотного капитала — это процесс, который называется капиталом бизнеса и используется в его повседневных торговых операциях. Он рассчитывается как оборотные активы за вычетом текущих обязательств. Для многих фирм это полностью состоит из торговых должников (неоплаченные счета) и торговых кредиторов (счета, которые должна оплатить фирма).
Форфейтинг
Форфейтинг — это покупка суммы, которую импортеры должны экспортеру по сниженной стоимости путем оплаты наличными. Форфейтер, который является покупателем дебиторской задолженности, становится стороной, которую импортер обязан погасить.
антипассат
Это форма международной торговли, где товары обмениваются на другие товары вместо твердой валюты. Встречная торговля подразделяется на три основные категории — бартер, встречная покупка и офсет.
Бартер — самый старый процесс встречной торговли. Это предполагает прямое получение и предложение товаров и услуг, имеющих эквивалентную стоимость.
При встречной покупке иностранный продавец по договору соглашается купить товары или услуги, полученные от страны покупателя, на определенную сумму.
При взаимозачете продавец оказывает помощь в сбыте продукции, произведенной в стране-покупателе. Это также может позволить часть сборки экспортируемых продуктов для производителей выполнить в стране-покупателе. Это часто практикуется в аэрокосмической и оборонной промышленности.